Recherches économiques de Louvain 2005- 4 (Vol. 71)| ISSN 0770-4518 | ISSN numérique : en cours | ISBN : 2804147495 | page 383 à 390 Distribution électronique Cairn pour les éditions De Boeck Université . © De Boeck Université . Tous droits réservés pour tous pays. Il est interdit, sauf accord préalable et écrit de l’éditeur, de reproduire (notamment par photocopie) partiellement ou totalement le présent article, de le stocker dans une banque de données ou de le communiquer au public sous quelque forme et de quelque manière que ce soit.

RESUME — Cet article montre empiriquement les interrelations entre les marchés des actions et les taux d’intérêts pour un ensemble de marchés asiatiques, en utilisant une nouvelle technique appelée co-dépendance. Elle utilise les données de trois pays d’Asie – l’Inde, le Pakistan et le Bangladesh – sur une période couvrant les années 1985 à 2003.

Cet article montre empiriquement les interrelations entre les marchés des actions et les taux d’intérêts pour un ensemble de marchés asiatiques, en utilisant une nouvelle technique appelée co-dépendance. Elle utilise les données de trois pays d’Asie – l’Inde, le Pakistan et le Bangladesh – sur une période couvrant les années 1985 à 2003.

ABSTRACT —
This paper empirically captures the interrelationships between the stock markets and interest rates for a set of Asian markets by means of a new technique called co-dependence. It uses a set of data for three countries in Asia – India, Pakistan and Bangladesh, over a time period spanning from 1985 to 2003.


This paper empirically captures the interrelationships between the stock markets and interest rates for a set of Asian markets by means of a new technique called co-dependence. It uses a set of data for three countries in Asia – India, Pakistan and Bangladesh, over a time period spanning from 1985 to 2003.