Regional integration and the persistent uneven spread of economic activities in developing areas
Souleymane Coulibaly
One of the striking features of many developing Regional Integration Areas (RIAs) is the strong asymmetry between countries. In this paper, we consider a three-country two-sector model in a footloose capital framework. Two of these countries are involved in a regional integration process while the third is left out of the union. They are “port-like” economies where only one region is endowed with international infrastructures, so that imports and exports between trading partners necessarily pass through this transit region. The comparative statics of our model show that better domestic transport infrastructure helps to attract a higher share of footloose activity when trade costs within the RIA are lowered, inducing a persistent uneven spread of the mobile sector between the member countries. If the domestic infrastructure levels of these countries are both raised towards a high-quality level, a convergence process is triggered to the disadvantage of the country left outside the RIA.
JEL Classification: F12; F15; R12.Keywords :
uneven development, regional integration area, transport infrastructure, convergence.
Un des aspects les plus frappants des accords d’intégration régionale entre pays en développement est la forte asymétrie entre les pays membres. Dans cet article, nous considérons un modèle d’économie géographique à trois pays et deux secteurs où le capital est parfaitement mobile. Deux des pays signent un accord d’intégration régionale tandis que le troisième n’y participe pas. Chaque pays a une région ouverte sur l’extérieure et un hinterland dépendant de la première. L’équilibre spatial obtenu par simulation montre qu’une meilleure dotation en infrastructure d’un membre de l’accord régional lui permet d’attirer une plus grande part industrielle à mesure que les coûts de transport au sein de l’accord régional sont baissés, ce qui conduit à un développement inégal des membres. Si les niveaux d’infrastructures de transport domestiques des pays membres sont harmonisés à la hausse, leurs parts industrielles peuvent converger au détriment du pays tiers.
Classification JEL : F12 ; F15 ; R12.Mots-clés :
développement inégal, zone d’intégration régionale, infrastructures de transport, convergence.
• Introduction
• The model
— When countries are in autarky
— When international trade occurs
• Comparative statics analysis
— Impact of a continuous decrease of the intra-RIA trade costs
— Evolution of the internal geography of the trading partners
• Conclusion
• References